Indicadores financeiros: o que são e como analisar corretamente

Você está atento aos indicadores financeiros no seu negócio? Saiba que, essa é uma questão muito importante para manter a saúde financeira de uma empresa. Eles são a chave para descobrir se o seu negócio está seguindo um caminho próspero ou não.

Os indicadores financeiros podem parecer um território repleto de siglas e números enigmáticos, mas a boa notícia é: entender esses indicadores e como analisá-los corretamente não é um mistério indecifrável.

Neste post, você vai conhecer todos os detalhes sobre indicadores financeiros. Vamos mostrar o que são esses números, porque eles importam e, mais importante, como você pode interpretá-los de maneira inteligente.

Boa leitura!

O que são indicadores financeiros

Indicadores financeiros são métricas quantitativas utilizadas para avaliar e mensurar diversos aspectos relacionados à saúde financeira de uma empresa, organização, ou mesmo de uma pessoa. 

Essas medidas oferecem uma análise objetiva e quantitativa do desempenho financeiro, permitindo a interpretação da eficiência operacional, rentabilidade, endividamento, liquidez e outros aspectos relevantes.

E qual a importância disso?

A importância dos indicadores financeiros reside na capacidade de fornecer informações valiosas para a tomada de decisões estratégicas. 

Ao analisar essas métricas, é possível obter insights sobre a eficácia dos processos financeiros, identificar áreas de risco e oportunidades de melhoria, além de avaliar o impacto das decisões administrativas nas finanças.

Esses indicadores não só oferecem uma visão retrospectiva do desempenho financeiro, mas também possibilitam projeções futuras.

Ao monitorar essas métricas ao longo do tempo, gestores e investidores podem identificar tendências, antecipar desafios e ajustar estratégias para otimizar os resultados.

Além disso, os indicadores financeiros são ferramentas essenciais para a comunicação eficaz entre diferentes partes interessadas, como investidores, acionistas, credores e gestores. Eles facilitam a compreensão da situação econômica de uma entidade, contribuindo para a transparência e confiança nas relações financeiras.

Principais indicadores financeiros

Indicadores de liquidez

Liquidez imediata

Avalia a capacidade da empresa de pagar imediatamente suas dívidas de curto prazo, considerando apenas o disponível em caixa e aplicações de liquidez imediata, divididos pelo passivo circulante.

Liquidez corrente

Também conhecida como razão corrente, mede a capacidade da empresa de cumprir suas obrigações de curto prazo.

Liquidez seca

Parecida com a liquidez corrente, mas mais conservadora.

Exclui o estoque dos ativos circulantes para verificar se a empresa consegue pagar suas dívidas de curto prazo mesmo sem precisar vender seus estoques.

Se o valor for superior a 1, é um bom sinal.

Liquidez geral

Avalia se a empresa consegue pagar todas as suas dívidas, de curto e longo prazo, usando todos os ativos disponíveis.

É importante para entender a saúde financeira futura da empresa, não apenas a atual.

Indicadores de endividamento

Participação de capital de terceiros

Mostra quanto do capital utilizado na empresa vem de recursos de terceiros (empréstimos, financiamentos etc.), em relação ao patrimônio líquido.

Quanto maior a participação de capital de terceiros, maior o risco financeiro.

Composição de endividamento

Avalia a proporção da dívida de curto prazo em relação ao total das dívidas. Uma composição muito alta de dívidas de curto prazo pode indicar risco de liquidez.

Imobilização do Patrimônio Líquido (P.L.)

Mede quanto do patrimônio líquido da empresa está investido em ativos imobilizados (como máquinas, imóveis, etc.).

Uma imobilização muito alta pode prejudicar a flexibilidade financeira.

Grau de endividamento 

Corresponde ao nível total de endividamento da empresa em relação ao seu patrimônio líquido. Um grau elevado indica alta dependência de capital externo.

Grau de endividamento a longo prazo

Considera apenas as dívidas que vencem após 12 meses. Avalia o compromisso financeiro futuro da empresa e sua sustentabilidade de longo prazo.

Índice de endividamento

Indica a proporção de dívidas em relação ao patrimônio líquido da empresa.

Um índice baixo sugere menor dependência de terceiros, enquanto um índice elevado indica maior endividamento.

Indicadores de rentabilidade

Margem líquida

Mostra a porcentagem do lucro líquido em relação à receita total. Uma margem líquida saudável indica que a empresa transforma vendas em lucro de maneira eficiente.

Margem bruta

Indica quanto sobra da receita de vendas após o pagamento dos custos diretos (como matéria-prima, mercadorias etc.).

Uma margem bruta alta proporciona folga para cobrir despesas operacionais e obter lucro.

Margem operacional

Mede o desempenho da empresa apenas com suas atividades principais, sem considerar receitas ou despesas financeiras e impostos.

É útil para avaliar a eficiência da operação do negócio.

Rentabilidade do ativo (ROA)

Indica a eficiência da empresa em gerar lucro usando seus ativos totais. É calculado dividindo o lucro líquido pelos ativos totais.

Rentabilidade do patrimônio líquido (ROE)

Avalia o retorno gerado sobre o capital dos acionistas. É calculado dividindo o lucro líquido pelo patrimônio líquido.

Quanto maior o ROE, melhor para os investidores.

Giro do ativo

Mede a eficiência da empresa em utilizar seus ativos para gerar receita. É a razão entre a receita líquida de vendas e o total de ativos.

Retorno sobre o investimento (ROI)

Compara o ganho obtido com o custo do investimento. Um ROI positivo significa que o investimento gerou lucro. Quanto maior o ROI, melhor.

EVA (Economic Value Added)

Mede o valor econômico gerado além do custo do capital investido. Um EVA positivo significa que a empresa está criando valor para os investidores.

BÔNUS: Indicador de equilíbrio

Ponto de equilíbrio: Determina o valor mínimo de vendas necessário para cobrir todos os custos fixos e variáveis, sem gerar lucro ou prejuízo.

Acima desse ponto, a empresa começa a lucrar.

Como escolher os melhores indicadores financeiros para o seu negócio

Antes de sair medindo tudo o que vê pela frente, é bom entender que cada tipo de empresa tem uma realidade diferente. E, por isso, os indicadores financeiros que realmente fazem sentido também mudam.

O segredo aqui é escolher os que ajudam a tomar decisões no dia a dia, de acordo com o tipo, o porte e os objetivos da empresa. Bora entender melhor:

Entenda seu tipo de negócio

A primeira coisa é olhar pro modelo da empresa:

• Comércio/Varejo: geralmente tem giro de caixa mais rápido, estoque e volume alto de vendas. Indicadores como giro de estoque, margem de lucro líquido e ticket médio são mais úteis.

• Prestadores de serviço: não lidam com estoque, então o foco é na rentabilidade, produtividade e controle de custos fixos. Aqui, margem líquida, faturamento por colaborador e fluxo de caixa fazem mais sentido.

• Indústrias: precisam olhar tanto para produção quanto para vendas. Vale acompanhar custos de produção, margem de contribuição e lucratividade por produto.

• Negócios digitais ou startups: costumam focar mais em crescimento e aquisição de clientes, então indicadores como CAC (Custo de Aquisição de Cliente), LTV (Valor do Tempo de Vida do Cliente) e burn rate (velocidade com que a empresa consome dinheiro) são essenciais.

Considere o porte da empresa

• Pequenas empresas: devem priorizar indicadores mais básicos e fáceis de acompanhar, como fluxo de caixa, margem de lucro e controle de despesas fixas e variáveis.

• Empresas médias ou grandes: já podem incluir indicadores mais estratégicos, como EVA, EBITDA, rentabilidade por segmento, entre outros mais técnicos.

Pense nos objetivos da empresa

Quer crescer? Então foque em indicadores de rentabilidade, desempenho de vendas e capacidade de investimento.

Está passando por um momento de crise ou instabilidade? Aí o foco vai pra liquidez, endividamento e fluxo de caixa.

Vai buscar crédito ou atrair investidores? Mostre que o negócio é saudável com ROI, margem líquida, faturamento e capacidade de geração de valor.

Use só o que realmente ajuda a tomar decisões

Não adianta ter um monte de número se ninguém faz nada com eles. O ideal é escolher poucos indicadores, mas que ajudem a responder perguntas importantes, tipo:

• Estou lucrando de verdade?

• Meus custos estão sob controle?

• Dá pra investir ou é melhor segurar agora?

• Qual produto ou serviço é mais rentável?

Revise de tempos em tempos

À medida que a empresa cresce ou muda de fase, os indicadores também precisam mudar. O que era importante no início pode não ser tão relevante depois de um tempo.

Conte com a Betel contabilidade! 

A Betel é uma empresa especializada em te dar todo o suporte necessário na hora de analisar os indicadores financeiros do seu negócio e muito mais. Com a Betel, a contabilidade da sua empresa é descomplicada.

Clique aqui e acesse nosso site!